तकनीकी और मूल सिद्धांत विश्लेषण

मौलिक विश्लेषण और तकनीकी विश्लेषण वित्तीय बाजारों तक पहुंचने और किसी संपत्ति की कीमत की संभावित दिशा का अनुमान लगाने में विचार के दो अलग-अलग स्कूल हैं। वे नाटकीय रूप से अलग-अलग दृष्टिकोण हैं और जबकि कई व्यापारी एक स्कूल या दूसरे की सदस्यता लेते हैं, बाजारों की भविष्यवाणी करने में बढ़े हुए परिणामों के लिए दोनों को जोड़ना भी संभव है। जैसा कि आप पढ़ते हैं, आपको कुछ विचार मिल सकते हैं कि आपके व्यापार में मौलिक और तकनीकी विश्लेषण को सफलतापूर्वक कैसे जोड़ा जा सकता है।

मौलिक विश्लेषण क्या है?

मौलिक विश्लेषण एक संपत्ति के आंतरिक मूल्य को निर्धारित करने से संबंधित है। इसका उपयोग अक्सर स्टॉक के साथ किया जाता है, लेकिन इसका उपयोग अन्य परिसंपत्ति वर्गों के साथ भी किया जा सकता है। मौलिक विश्लेषण का उपयोग करते समय, व्यापारी आर्थिक विकास और विकास, भू-राजनीति और क्षेत्र के उद्योग के भीतर स्थितियों की बड़ी तस्वीर से सब कुछ देखेंगे। वे छोटे विवरणों को भी देखेंगे जैसे कि एक विशिष्ट कंपनी की वित्तीय ताकत, या प्रबंधन टीम की ताकत। मौलिक विश्लेषक किसी उत्पाद, वस्तु या संपत्ति के लिए आपूर्ति और मांग की ताकत निर्धारित करने की कोशिश करता है। वे व्यक्तिगत कंपनियों से जुड़ी कमाई, देनदारियों, परिसंपत्तियों और खर्चों को भी देखेंगे।

तकनीकी विश्लेषण क्या है?

तकनीकी विश्लेषण मौलिक विश्लेषण से बहुत अलग है क्योंकि व्यापारी सांख्यिकीय रुझानों के आधार पर परिसंपत्तियों के मूल्य आंदोलन की भविष्यवाणी करने का प्रयास करते हैं। यह मुख्य रूप से एक स्टॉक या अन्य संपत्ति की कीमत और ट्रेडिंग वॉल्यूम के अध्ययन के माध्यम से किया जाता है। तकनीकी विश्लेषक इस धारणा के तहत काम करते हैं कि सभी मौलिक डेटा और समाचार पहले से ही ज्ञात हैं, इसलिए यह पहले से ही परिसंपत्ति में मूल्यवान है। इसका मतलब है कि बुनियादी बातों को नजरअंदाज किया जा सकता है। इसके बजाय, तकनीकी विश्लेषक यह निर्धारित करने के लिए एक संपत्ति की कीमत में पैटर्न की तलाश करेगा कि भविष्य में कीमत कहां जा सकती है। ये पैटर्न परिसंपत्ति मूल्य के पिछले आंदोलन के आधार पर पूर्वानुमानित मूल्य प्रदान कर सकते हैं, या संपत्ति के पीछे बाजार मनोविज्ञान के संकेत के रूप में।

मौलिक और तकनीकी विश्लेषण के बीच अंतर

मौलिक विश्लेषण और तकनीकी विश्लेषण के बीच बुनियादी अंतर यह है कि कौन से कारक किसी संपत्ति की कीमत निर्धारित करते हैं। मौलिक विश्लेषण सभी बाहरी कारकों जैसे आर्थिक नीतियों, उद्योग के रुझान और वित्तीय रूप से कंपनी की ताकत पर विचार करता है। मौलिक विश्लेषक इन सभी कारकों से चिंतित हैं, वे अब परिसंपत्ति की कीमत को कैसे प्रभावित करते हैं और इन कारकों पर आधारित संपत्ति का सही मूल्य क्या है।

तकनीकी विश्लेषण परिसंपत्तियों में मूल्य कार्रवाई और उस कीमत के पीछे ऐतिहासिक पैटर्न और आंकड़ों से सबसे अधिक संबंधित है। तकनीकी विश्लेषण कुछ हद तक व्यापारी मनोविज्ञान से भी संबंधित है, क्योंकि तकनीकी विश्लेषकों द्वारा उपयोग किए जाने वाले मूल्य कार्यों और पैटर्न की प्रभावशीलता में अक्सर बाजार मनोविज्ञान में आधारित स्पष्टीकरण होते हैं। तकनीकी विश्लेषक विशेष रूप से मूल्य और मात्रा डेटा के साथ खुद को चिंतित करते हैं।

प्रत्येक के लाभ क्या हैं?

मौलिक विश्लेषण में उस संपत्ति की वर्तमान कीमत पर विचार किए बिना, एक व्यावसायिक प्रकार की संपत्ति वास्तव में क्या मूल्यवान है, इस पर सख्ती से ध्यान केंद्रित करने का लाभ है। यह दृष्टिकोण दीर्घकालिक निवेश के लिए आदर्श है। यह जोखिम को प्रबंधित करने में मदद कर सकता है और परिसंपत्ति आवंटन से संबंधित निर्णयों में भी मदद कर सकता है। इसके अलावा, लंबी अवधि में मौलिक विश्लेषण का उपयोग करके किए गए निर्णयों में सही होने की उच्चतम संभावना होती है।

तकनीकी विश्लेषण परिसंपत्तियों और बाजारों का जल्दी से विश्लेषण करने की अनुमति देता है और क्योंकि यह मूल्य पर केंद्रित है, इसका उपयोग मूल्य लक्ष्यों को निर्धारित करने के लिए काफी प्रभावी ढंग से किया जा सकता है। तकनीकी विश्लेषण अल्पकालिक व्यापारियों के लिए भी सबसे उपयोगी है क्योंकि यह अल्पकालिक मूल्य चालों को सबसे प्रभावी ढंग से पहचान सकता है। बाजार की भावना, बाजार मनोविज्ञान, और आपूर्ति और मांग को मूल्य चार्ट देखकर देखा जा सकता है।

प्रत्येक के जोखिम क्या हैं?

मौलिक विश्लेषण के लिए सबसे बड़ी कमियों में से एक यह है कि इसमें कितना समय लगता है। इसके अलावा, मौलिक विश्लेषण का उपयोग करके बढ़त हासिल करना मुश्किल हो सकता है, क्योंकि प्रत्येक व्यापारी के पास एक ही जानकारी तक पहुंच है। बाजारों में अल्पकालिक चाल के बारे में कुछ भी उजागर करने में मौलिक विश्लेषण भी काफी खराब है।

तकनीकी विश्लेषण के बारे में एक शिकायत यह है कि यह काफी व्यक्तिपरक है। एक ही चार्ट को देखते समय दो विश्लेषक अक्सर काफी अलग निष्कर्ष पर आएंगे। इसके अलावा, क्योंकि इतने सारे विश्लेषण उपकरण हैं, एक तकनीकी व्यापारी के लिए विश्लेषण पक्षाघात से पीड़ित होना असामान्य नहीं है।